اپل و آنتروپیک از تراشه‌های TPU گوگل استفاده می‌کنند؛ موجودی آلفابت به ۱۳.۳ میلیارد دلار رسید
توماس کوریان، مدیرعامل گوگل کلاد، در نشست اعلام نتایج مالی سه‌ماهه سوم آلفابت در ۲۸ اکتبر ۲۰۲۶، اپل و آنتروپیک را در میان شرکت‌هایی نام برد که از تراشه‌های TPU گوگل استفاده می‌کنند. این اظهارات در متن پیاده‌شده از زیرنویس‌های نشست تأیید شده است. گزارش مالی آلفابت که همان روز منتشر شد نیز نشان می‌دهد موجودی این شرکت در ۳۰ سپتامبر به ۱۳.۳ میلیارد دلار رسید؛ درحالی‌که این رقم در پایان سال ۲۰۲۵ برابر با ۲.۴ میلیارد دلار بود.
بر اساس محاسبات ما از گزارش مالی آلفابت، این شرکت در ۹ ماه نخست سال ۲۰۲۶، مبلغ ۱۱ میلیارد دلار وجه نقد صرف افزایش موجودی خود کرد؛ رقمی که ۹.۵ برابر هزینه ۱.۲ میلیارد دلاری آن در مدت مشابه سال ۲۰۲۵ است.
خلاصه ویدئویی کوتاه: مشتریان تراشه‌های TPU گوگل
این ویدئوی کوتاه عمودی، با روایت عناوین منتشرشده و جملات آغازین این گزارش و سه مطلب مرتبط دیگر از فور ویک ام‌بی‌ای تهیه شده است.
مفهوم کسب‌وکار: یکپارچگی عمودی
این ویدئو توضیحی عمومی از مفهوم یکپارچگی عمودی در کسب‌وکار ارائه می‌کند و به‌طور مشخص درباره تراشه‌های TPU گوگل نیست.
نکته اصلی: بر اساس محاسبات ما از گزارش آلفابت، این شرکت در ۹ ماه نخست سال ۲۰۲۶، مبلغ ۱۱ میلیارد دلار وجه نقد صرف موجودی خود کرد؛ رقمی معادل ۹.۵ برابر هزینه آن در مدت مشابه سال قبل. گزارش ۱۰-Q آلفابت برای سه‌ماهه منتهی به ژوئن نیز می‌گوید بخش عمده موجودی شرکت را سخت‌افزار سامانه‌های TPU و دستگاه‌های الکترونیکی تشکیل می‌دهد.
به‌روزرسانی، ۲۸ اکتبر: تأیید در نشست اعلام نتایج مالی. متن پیاده‌شده از زیرنویس‌های نشست آلفابت، اظهارات کوریان درباره آنتروپیک، اپل، میرندیل و فیزیکال اینتلیجنس را تأیید می‌کند. او گفت: «در حال حاضر نزدیک به ۱۰۰ مشتری از TPUها استفاده می‌کنند.» وی همچنین از شرکت‌های فعال در بازار سرمایه، از جمله سیتادل سکیوریتیز، و شرکت‌های کاساوا و سیراسکیل نام برد.
کوریان اضافه کرد که گوگل «به‌تازگی برای عرضه سامانه‌های TPU با هر دو شرکت کروکس ای‌آی و اوراکل وارد همکاری شده است و همکاری‌های بیشتری نیز در دست برنامه‌ریزی است». نقل‌قول‌ها از متن زیرنویس‌های پخش اینترنتی نشست گرفته شده‌اند.
شرکت‌هایی که کوریان نام برد
اندرو کوران در پستی که اظهارات این نشست را بازتاب می‌داد، از قول کوریان نوشت: «علاوه بر همکاری‌مان با آنتروپیک، چه به‌صورت مستقیم و چه از طریق برودکام، و مشتریانی که همکاری‌شان به‌طور عمومی اعلام شده است، مانند اپل که در حال گسترش پیش‌آموزش مدل‌های پایه خود با استفاده از جدیدترین نسل‌های TPU هستند، با شرکت‌های جدیدی نیز که در خط مقدم توسعه مدل‌ها فعالیت می‌کنند، از جمله میرندیل و فیزیکال اینتلیجنس، همکاری داریم.»
پستی جداگانه از وال‌استریت انجین نیز اظهارات مربوط به اپل را با عباراتی تقریباً مشابه منتشر کرد و افزود که به گفته گوگل، شمار مشتریان TPU این شرکت اکنون به نزدیک ۱۰۰ رسیده است. متن زیرنویس‌های نشست، هم اشاره به اپل و هم رقم نزدیک به ۱۰۰ مشتری را تأیید می‌کند.
اپل پیش‌تر در گزارش فنی ژوئیه ۲۰۲۴ خود درباره مدل‌های پایه‌اش، استفاده از این زیرساخت را شرح داده بود. طبق این گزارش، مدل‌های اپل روی خوشه‌های ابری TPU نسخه‌های v4 و v5p پیش‌آموزش داده شده‌اند و مدل سروری این شرکت با استفاده از ۸۱۹۲ تراشه TPUv4 آموزش دیده است. گزارش فنی اپل درباره مدل‌های زبانی پایه اپل اینتلیجنس
به گزارش بلومبرگ در ۲۷ اکتبر، فیزیکال اینتلیجنس در حال مذاکره برای جذب سرمایه‌ای است که ارزش‌گذاری این شرکت را تقریباً دو برابر می‌کند و به حدود ۲۰ میلیارد دلار می‌رساند.
آنچه در شبکه اجتماعی ایکس منتشر شد
توماس کوریان: «علاوه بر همکاری‌مان با آنتروپیک، چه به‌صورت مستقیم و چه از طریق برودکام، و مشتریانی که همکاری‌شان به‌طور عمومی اعلام شده است، مانند اپل که در حال گسترش پیش‌آموزش مدل‌های پایه خود با استفاده از جدیدترین نسل‌های TPU هستند، با شرکت‌های جدیدی نیز که در خط مقدم توسعه مدل‌ها فعالیت می‌کنند، از جمله میرندیل و فیزیکال اینتلیجنس، همکاری داریم.»
پست اندرو کوران، اظهارات توماس کوریان در نشست را نقل می‌کند که در آن از آنتروپیک، اپل، میرندیل و فیزیکال اینتلیجنس به‌عنوان شرکت‌هایی نام برده شد که در زمینه استفاده از TPU با گوگل همکاری دارند.
آلفابت خودش چه می‌گوید؟
طبق گزارش مالی آلفابت، درآمد گوگل کلاد با رشد ۱۰۳ درصدی به ۳۰.۷ میلیارد دلار رسید و «فروش سامانه‌های TPU نیز سهم قابل‌توجهی در رشد درآمد داشت». این گزارش همچنین می‌گوید گوگل کلاد بخش عمده درآمد حاصل از فروش محصولات خود را از فروش سامانه‌های TPU به دست می‌آورد.
ساندار پیچای، مدیرعامل آلفابت، در اظهارات منتشرشده خود گفت: «در سراسر طیف گسترده‌ای از مشتریان، تقاضای قدرتمندی برای سامانه‌های TPU ما مشاهده می‌کنیم و انتظار داریم با افزایش ظرفیت، این روند ادامه پیدا کند.» او همچنین گفت گوگل «با جدیت تلاش می‌کند ظرفیت بیشتری را وارد مدار کند تا پاسخ‌گوی این تقاضای بلندمدت باشد».
ردپای اطلاعات در گزارش‌های مالی
گزارش ۱۰-Q آلفابت برای سه‌ماهه منتهی به مارس می‌گوید گوگل کلاد تعداد محدودی قرارداد برای تأمین سخت‌افزار TPU با ظرفیت مجموع چندین گیگاوات منعقد کرده است. این قراردادها با مشتریانی بسته شده‌اند که به زیرساخت مستقر در محل خود نیاز دارند یا چنین زیرساختی را فراهم می‌کنند. گزارش ۱۰-Q سه‌ماهه ژوئن نیز می‌گوید آلفابت از سه‌ماهه دوم سال ۲۰۲۶ شناسایی درآمد حاصل از این قراردادها را آغاز کرده است؛ بااین‌حال، بخش عمده این درآمدها در سال ۲۰۲۷ شناسایی خواهد شد.
در گزارش سه‌ماهه ژوئن آمده است که موجودی شرکت عمدتاً شامل سخت‌افزار مرتبط با سامانه‌های TPU برای فروش به مشتریان سازمانی و نیز دستگاه‌های الکترونیکی، به‌ویژه محصولات پیکسل، است. بر اساس گزارش‌های مالی، موجودی آلفابت در ۳۰ ژوئن ۱۰ میلیارد دلار و در ۳۰ سپتامبر ۱۳.۳ میلیارد دلار بود.
ارتباط میان گزارش‌ها
در ترازنامه آلفابت، موجودی شرکت در فاصله پایان سال ۲۰۲۵ تا ۳۰ سپتامبر ۲۰۲۶ بیش از پنج برابر شده و به ۱۳.۳ میلیارد دلار رسیده است؛ این افزایش در شرایطی رخ داده که گوگل سامانه‌های TPU را به مشتریان می‌فروشد. در گزارش مالی همان شب نیز آمده است که درآمد گوگل کلاد با دو برابر شدن به ۳۰.۷ میلیارد دلار رسیده است. همچنین در اوایل همان هفته، گزارشی منتشر شد مبنی بر اینکه اوپن‌ای‌آی قصد دارد تراشه‌های هوش مصنوعی گوگل را خریداری کند.
برداشت ساختاری از تحولات
بررسی گزارش‌های مالی آلفابت نشان می‌دهد افشاگری‌های این شرکت درباره TPUها در سال جاری طی سه مرحله پیش رفته است: نخست، اشاره به قراردادهای تأمین در گزارش ۱۰-Q سه‌ماهه مارس؛ سپس، اعلام آغاز شناسایی درآمد این قراردادها از سه‌ماهه دوم در گزارش ۱۰-Q سه‌ماهه ژوئن؛ و در نهایت، اشاره در گزارش اکتبر به سهم قابل‌توجه فروش سامانه‌های TPU در رشد درآمد گوگل کلاد.
اظهارات آماده‌شده کوریان برای نشست، دو گروه مشتری را مشخص می‌کند: شرکت‌هایی که از قبل در زمینه توسعه مدل با گوگل همکاری دارند، مانند آنتروپیک و اپل، و شرکت‌هایی که او آن‌ها را فعالان جدید خط مقدم توسعه مدل نامید؛ یعنی میرندیل و فیزیکال اینتلیجنس.
اظهارات منتشرشده پیچای نیز می‌گوید گوگل برای افزایش ظرفیت عملیاتی تلاش می‌کند و تقاضا برای سامانه‌های TPU از طیف گسترده‌ای از مشتریان می‌آید؛ اما در این اظهارات نام مشتریان ذکر نشده است.
ساندار پیچای، اظهارات در نشست اعلام نتایج مالی سه‌ماهه سوم ۲۰۲۶، ۲۸ اکتبر ۲۰۲۶:
«در سراسر طیف گسترده‌ای از مشتریان، تقاضای قدرتمندی برای سامانه‌های TPU ما مشاهده می‌کنیم.»
سه پیامد اصلی
برای گوگل کلاد: گزارش آلفابت می‌گوید گوگل کلاد، در کنار درآمد حاصل از خدمات، بخش عمده درآمد محصولات خود را از فروش سامانه‌های TPU کسب می‌کند.
برای ترازنامه: طبق گزارش مالی، موجودی آلفابت از ۲.۴ میلیارد دلار در پایان سال ۲۰۲۵ به ۱۳.۳ میلیارد دلار در ۳۰ سپتامبر رسید. گزارش‌های مالی، سهم سخت‌افزار TPU و دستگاه‌های الکترونیکی را به‌صورت جداگانه مشخص نمی‌کنند.
برای فهرست مشتریان: نام شرکت‌ها در نشست اعلام نتایج مالی مطرح شده و متن زیرنویس‌های آن نیز این اظهارات را تأیید می‌کند. بااین‌حال، گزارش ۱۰-Q سه‌ماهه مارس فقط به تعداد محدودی قرارداد در مقیاس چندین گیگاوات اشاره دارد و نام مشتریان را فاش نمی‌کند.
از نگاه چارچوب بیزینس انجینیر
این گزارش را می‌توان در چارچوب تحلیلی بیزینس انجینیر با عنوان وضعیت اقتصاد استنتاج بررسی کرد.
این چارچوب بر این دیدگاه تأکید دارد که «اقتصاد استنتاج دیگر صرفاً یک پیش‌بینی نیست». در این تحلیل، به اظهارات جنسن هوانگ، مدیرعامل انویدیا، در فوریه ۲۰۲۶ نیز استناد شده است که گفته بود توان محاسباتی معادل درآمد است.
گزارش آلفابت در ۲۸ اکتبر اعلام کرد فروش سامانه‌های TPU سهم قابل‌توجهی در رشد درآمد گوگل کلاد داشته است. بااین‌حال، چارچوب یادشده درباره مشتریان TPU گوگل بحث نمی‌کند.
چه چیزهایی هنوز مشخص نشده‌اند؟
اظهارات کوریان از متن زیرنویس‌های پخش اینترنتی نشست نقل شده است، نه از متن رسمی منتشرشده از سوی آلفابت. رقم نزدیک به ۱۰۰ مشتری TPU نیز در همین متن آمده است. آلفابت درآمد حاصل از TPU را به‌صورت رقمی مستقل گزارش نمی‌کند و در اسناد مالی این شرکت نیز نام مشتریان طرف قراردادهای تأمین در مقیاس چندین گیگاوات ذکر نشده است.
موجودی آلفابت همچنین شامل دستگاه‌هایی مانند تلفن‌های پیکسل است و گزارش مالی، رقم ۱۳.۳ میلیارد دلاری را به دو بخش سخت‌افزار TPU و دستگاه‌های الکترونیکی تفکیک نمی‌کند.
جمع‌بندی نهایی
مدیرعامل گوگل کلاد در نشست اعلام نتایج مالی، اپل، آنتروپیک، میرندیل و فیزیکال اینتلیجنس را در میان استفاده‌کنندگان از تراشه‌های TPU نام برد؛ اظهاراتی که در پست‌های منتشرشده درباره نشست بازتاب یافته است. گزارش آلفابت نیز می‌گوید فروش سامانه‌های TPU سهم قابل‌توجهی در رشد درآمد گوگل کلاد داشته است. موجودی این شرکت که به گفته آلفابت عمدتاً از سخت‌افزار TPU و دستگاه‌های الکترونیکی تشکیل می‌شود، به ۱۳.۳ میلیارد دلار رسیده است.
یادداشت منابع: ارقام این گزارش از گزارش نتایج سه‌ماهه سوم آلفابت، منتشرشده در ۲۸ اکتبر ۲۰۲۶، و گزارش‌های ۱۰-Q این شرکت برای سه‌ماهه‌های مارس و ژوئن استخراج شده‌اند. اظهارات ساندار پیچای از مطالب رسمی منتشرشده گوگل گرفته شده است. سخنان توماس کوریان در نشست از پست‌های شبکه اجتماعی ایکس که آن‌ها را بازتاب داده‌اند نقل شده، نه از متن رسمی نشست. محاسبه نسبت‌ها و مجموع‌ها توسط نویسندگان گزارش انجام شده است.
منابع:
- گزارش نتایج مالی سه‌ماهه سوم ۲۰۲۶ آلفابت؛ ضمیمه ۹۹.۱ فرم 8-K کمیسیون بورس و اوراق بهادار آمریکا، ۲۸ اکتبر ۲۰۲۶
- گوگل: اظهارات مدیرعامل در نشست اعلام نتایج مالی سه‌ماهه سوم ۲۰۲۶، ۲۸ اکتبر ۲۰۲۶
- بازتاب اظهارات توماس کوریان در نشست، در پست اندرو کوران در ایکس
- بازتاب نشست در پست وال‌استریت انجین در ایکس
- اپل: مدل‌های زبانی پایه اپل اینتلیجنس، ژوئیه ۲۰۲۴